柬埔寨投资环境

   中国与柬埔寨是传统友好邻邦。近年来，在双方领导人的战略引领下， 两国在各领域的合作不断深化，取得重要进展。2016年习近平主席成功访 柬，将两国全面战略合作伙伴关系推上新的历史高度。2017年洪森首相赴 华出席“一带一路”国际合作高峰论坛并正式访华，双方就全面推进“一 带一路”合作、深化产能与投资合作达成重要共识。2018年1月，李克强 总理成功访柬，为中柬关系发展注入了新的强大动力。2019年4月，中柬 两国签订构建命运共同体行动计划。2020年10月12日，中柬双方通过视频 方式签署《中华人民共和国政府和柬埔寨王国政府自由贸易协定》。中柬双边经贸规模不断扩大，中国已连续多年是柬埔寨最大外资来源 国。中方统计，2020年，中柬双边贸易额95.6亿美元，增长1.4%；对柬寨 非金融类直接投资约9.1亿美元，增长21.5.%；在柬埔寨新签工程承包合同 额约66.2亿美元，增长18.8%；完成营业额约34.9亿美元，增长25.7%。两 国在电力、农业、旅游开发、经济特区、信息通信等领域的投资合作取得 积极成果，为柬埔寨社会经济发展作出重要贡献。柬埔寨政府重视发展经济，希望加强与中方在路桥、水利、电网、港 口、码头、机场、通信等基础设施建设领域的合作；加强在农产品出口、 深加工、仓储、物流等方面的合作；发展轻工业、高新技术产业，完善上 下游产业链、实现产业多元化等。柬埔寨政府对外资持欢迎和鼓励态度。 为鼓励外商投资，柬埔寨政府出台了一系列政策措施，不断改善投资环境。中国提出的“一带一路”倡议与柬埔寨“四角战略”以及《2015—2025工业发展计划》高度契合，柬埔寨政府及社会各界对积极参与“一带一路” 倡议有着高度共识，热情高涨。双方在经贸投资、互联互通、能源资源等 重点领域合作潜力巨大。当前，面对新冠肺炎疫情的影响，中柬两国政府 和人民同舟共济，守望相助，携手抗击新冠肺炎疫情，生动诠释两国命运 共同体的核心要义，谱写中柬全面战略合作伙伴关系的新篇章，相信通过 两国政府和企业的共同努力，中柬发展战略必将加快对接，两国经济互补 优势必将充分释放，柬埔寨必将成为“一带一路”建设和中国对外产能合 作的重点方向，中柬经贸投资合作将进入全面加速的发展新阶段，取得更 加丰硕的成果。

   1. 投资吸引力

  【投资合作总体环境】柬埔寨投资环境的主要优势在于：

  （1）实行开放的自由市场经济政策，经济活动高度自由化。

  （2）美国、欧盟和日本等28个国家和地区给予柬埔寨的普惠制待遇 （GSP）；对于自柬埔寨进口纺织服装产品，美国给予较宽松的配额和减 免征收进口关税，加拿大给予免征进口关税等优惠。

  （3）劳动力资源丰富，成本较低，人口红利明显。

  【投资环境排名】世界经济论坛《2019年全球竞争力报告》显示，柬 埔寨在全球最具竞争力的141个国家和地区中，排第106位。世界银行发布《2020年营商环境报告》显示，柬埔寨在全球190个经 济体中排名第144位。

   2 金融环境

   随着政治经济局势基本稳定，柬埔寨政府采取一些积极措施改善和加 强对财政与金融的管理，取得了一定成效。

   2.1 当地货币

    柬埔寨货币为瑞尔。1993年，柬埔寨政府通过并实施《外汇法》，规 定汇率由市场调节。近5年来，汇率基本稳定在4000瑞尔兑1美元。近十多年来，美元成为柬埔寨社会的主要 交换媒介，流通量占市场货币流通总量的80%以上。

   2.2 外汇管理

   根据柬埔寨《外汇法》规定：允许居民自由持有外汇。通过授权银行 进行的外汇业务不受管制，但单笔转账金额在1万美元（含）以上的，授 权银行应向国家银行报告。只要在柬埔寨商业主管部门注册的企业均可开立外汇账户。

  2.3银行和保险公司

 【银行】柬埔寨银行体系由国家银行和商业银行构成。柬埔寨的银行 业监管采用的是单一监管体系，国家银行为其监管机构。

 【国家银行】国家银行的主要职能是：建立金融体系的法律框架，维 持稳定的价格体系，为制定金融政策提供依据，增加国家资本、承担政府 间的财务清算和管理本国货币，管理外汇储备，监督和调控商业银行、专 门金融机构等依法运营。

 【中央银行】柬埔寨中央银行要求金融机构的资本充足率不得低于15%，并针对金融机构经营管理等方面制定了法律法规，涵盖金融机构监 管、金融机构准入及退出机制，支付及清算管理、反洗钱等。柬埔寨中央 银行主要通过非现场监控及现场检查对金融机构实行监管。柬埔寨中央银 行对本国和外资商业银行实行统一标准，在机构设立、资本金要求、准备 金等方面均未区分本资及外资。

 【中资银行】柬埔寨政府实施的宽松外汇政策，使外资商业银行获得 了较快的发展。截至2020年底，全国共有商业银行52家、专业银行14家、 可接受存款的微型贷款机构6家，不可接受存款的微型贷款机构75家,农村 贷款机构246家，结算服务机构24家，贷款信息分享公司1家，外国银行代 表处6家，货币兑换商2889家。中国银行、中国工商银行都已在在柬埔寨 设立分行。中国银行柬埔寨分行金边联系方式：00855-23-988886中国工商银行金边分行联系方式：00855-23-955888

 【保险公司】2012年柬埔寨成立了第一家人寿保险公司，截至2020年 年底，柬埔寨境内共有普通保险公司16家，寿险公司11家和5家小额保险 公司。2020年保费收入2.72亿美元，同比增长7.3%。其中普通保险收入1.14亿美元，同比增长10.5%；寿险保费收入1.52亿美元，同比增长6.6%；小 额保险保费收入近600万美元，同比下降24.6%。

  3.要素成本

   3.1 水、电、气价格

    柬埔寨水电资源丰富，但由于开发不足，加上配套基础设施落后，导 致水电供应短缺，水、电、气成本较高。2019年，电价平均为0.124美元/千瓦，自来水平均价格为0.19美元/立方米、煤气平均价格为每桶20美元/15公斤装。

   3.2 劳动力工薪及供需

  【劳动力供求】柬埔寨人口年轻化特点明显，10-35岁的人口超过总人 口的一半，劳动力资源比较充沛。劳动力人口750万，且年增长率2.7%。 劳动力就业最大领域为农业、成衣业、服务业。政府为创造更多就业机会， 还向马来西亚、韩国等其他国家劳工市场输出劳工。劳动者权益受《宪法》 和《劳工法》保护。

  【劳动力价格】2019年，柬埔寨将制衣、制鞋业最低工资标准提高至 月薪190美元。据世界银行相关报告显示，金边市月薪资水平如下：高级 经理1000-1500美元、中级经理500-1000美元、初级经理300-450美元、会 计人员300-450美元、办公室职员150-250美元。柬埔寨政府对在私营企业 或非官方组织的柬埔寨籍或外籍雇员征收“工资税”，但对工资以外的福利不征税。

  【劳动力培训】柬埔寨发布了《2017-2025年职业技能和技术培训国家 政策》，目的一是完善职业技能和技术培训系统，为柬埔寨国民提供高质 量的职业技能和技术培训，以满足国内外劳工市场需求；二是提升国民在 平等的情况下获得职业技能和技术培训教育的可能性，创造更多的就业岗 位；三是鼓励政府和私营单位加强合作，集聚更多相关部门资源参与，保 证和促进柬埔寨职业技能和技术培训系统的稳定性和长久性发展；四是提 高国民收入水平，减少国家贫困，促进国家社会经济持续发展。

   4. 重点/特色产业

    柬埔寨经济产业主要可简略地划分为三类：农业、工业（主要是纺织 服装产业和建筑业）和服务业（主要是旅游业）。

  【农业】农业在柬埔寨国民经济中具有举足轻重的地位。尽管存在基 础设施和技术落后、资金和人才匮乏等制约因素，但柬埔寨农业资源丰富、 自然条件优越、劳动力充足、市场潜力较大。柬埔寨政府将农业列为优先 发展的领域，竭力改善农业生产及其投资环境，充分挖掘潜力，发挥优势， 开拓市场。 2020年，柬埔寨农业国内生产总值达59.10亿美元，其中种植业占57.4%，水产养殖业占24.4%，畜牧业占11.4%。2020年，全国水稻种植面 积340.4万公顷，稻谷总产量近1093万吨，同比增加0.8%；柬埔寨政府高度 重视稻谷生产和大米出口，2020年，大米出口69.08万吨；2020年，橡胶种 植面积40.4公顷，割胶面积29.25万公顷，产量34.93万吨，几乎全部出口， 收入4.8亿美元；此外，2020年，柬埔寨全年出口香蕉33.3万吨，芒果9.8万吨，玉米1.95万吨、腰果21.9万吨，胡椒5079吨。

   【工业】制衣业和建筑业是柬埔寨工业的两大支柱。柬埔寨充分利用 美国、欧盟、日本等28个国家和地区给予柬埔寨的普惠制待遇（GSP）等 优惠政策，凭借本国劳工成本低廉的优势，积极吸引外资投入制衣和制鞋 业。据柬埔寨工业、科学、技术和创新部统计，2020年，全国共有工厂1864家，雇佣工人约一百万人。其中新注册登记工厂235家，同比下降12.6%； 新开的小型工业工业工厂和加工作坊261家，同比增长295.5%；继续经营 的工业工厂和手工作坊175家，同比增长139.7%。工业和手工业领域产值96亿美元，其中国内市场供应产值32亿美元，国际市场供应产值64亿美元。据柬埔寨国土、城市规划和建设部统计，2020年，全国共批准4841个 建筑项目，同比增长8.9%，投资额77.53亿美元，同比增长17.1%。

   【旅游业】柬埔寨是旅游资源丰富的国家。首都金边有塔仔山、王宫 等名胜古迹；北部暹粒省吴哥王朝遗址群的吴哥窟是世界七大奇观之一； 西南部的西哈努克港是著名的海滨休闲胜地。 2019年，柬埔寨共接待外国游客661万人次，增长6.6%，提供了63万 个就业岗位，接待中国游客236.2万人次，增长16.7%，成为柬第一大国际 游客来源国。但受新冠肺炎疫情影响，2020年，柬共接待外国游客130.6113 柬埔寨万人次，同比下降80.2%，其中中国游客32.97万人次，同比下降86%。近年来，沿海地区逐步成为继吴哥景区之后又一重要的旅游目的地。 柬埔寨政府高度重视沿海各省旅游业的发展，2012年1月通过了《柬埔寨 海滩地区开发和管理委员会王令》和《柬埔寨王国海滩地区开发规划》等 议案。根据上述议案，柬埔寨将成立沿海发展管理国家委员会，旨在加强 海滩地区的开发与管理，包括海滩与海岛开发，公路与水路连接等。目前，柬埔寨政府正在制订“暹粒吴哥和金边至西南沿海地区和东北 生态旅游地区”的旅游产品多样化战略，积极开发自身独具优势的旅游资 源，促进当地经济发展。柬埔寨旅游部对旅游业发展充满信心，制定了未 来旅游计划。

  5.基础设施

  2004年以来，柬埔寨政府把对基础设施的建设和改善列为“四角战略” 的重要任务之一，加快恢复和重建的步伐。目前，以公路和内河运输为主 的交通网络取得很大发展。

   5.1 公路

    公路运输是柬埔寨最主要的运输方式，占客运运输总量的65%，货运 运输总量的69%。国道主要是以首都金边为中心的8条公路，沥青路面铺设。 柬政府优先推动金边－西哈努克港高速公路项目，目前该项目仍在紧张施 工中，推进较为顺利，拟继续支持企业做好施工建设项目。

  5.2  铁路  

   目前，柬埔寨仅有南北两条铁路线，总长655公里，均为单线米轨。 北线从金边至西北部城市诗梳风，全长385公里，建于1931年；南线从金 边至西哈努克港，全长270公里，建于1960年。由于持续几十年的战乱破坏，柬埔寨的铁路长期处于荒废状态。2009年，柬埔寨政府开始复建工作，并给予皇家铁路公司对国内铁路30年的特 许经营权。2010年起，柬埔寨政府利用亚洲发展银行的低息贷款和澳大利 亚政府提供的无偿援助以及自身财政资金，开始修复现有两条铁路。其中， 南线于2016年4月30日恢复客运。

  5.3 空运

   柬埔寨空运主要为客运，货运不发达。柬埔寨有金边、暹粒和西哈努 克省3个国际机场。由于柬埔寨政府执行航空开放政策，近年来，开通柬 埔寨航线的航空公司数量稳步增长，在柬运营的国内外航空公司达47家。14 柬埔寨2018年航班数达10.5万个，客流量1055万人，同比增长21.1%。2020年以来， 受疫情影响，国际航班大幅下降且不断调整。 2016年6月，柬埔寨国会通过了《中国-东盟航空运输协议》，其中批 准了第五航权，旨在吸引更多国际航空公司在柬埔寨机场途中经停，上下 旅客和装卸货物，吸引更多游客来柬埔寨旅游。对柬埔寨民航事业发展具 有重要的意义，使柬埔寨同国际和地区更好实现互联互通。【与中国的航线】近年来，中国直飞柬埔寨航班快速增加。截至目前， 共有15家航空公司开通了中国直飞柬埔寨航班，受新冠肺炎疫情影响，目 前执行中国民航总局的“五个一”政策。

  5.4 水运

   柬埔寨水运分为海运与河运。西哈努克港是柬埔寨唯一的深水海港，有2个泊位，码头长度分别为240米和160米，前沿水深9米，主要进口商品有原料、车辆、药品和日用 品，主要出口商品有服装、农产品，特别是大米。该港海运线路可抵达美 国、欧盟、中国、中国香港、印度尼西亚、日本、马来西亚、菲律宾、新 加坡、韩国、泰国、越南等国家和地区（多通过新加坡中转）。2020年， 金边港和西哈努克港两大港口吞吐量为1036.6万吨，同比增长0.1%。其中， 金边港吞吐量为392.56万吨，同比增长3%；西哈努克港吞吐量644.01万吨， 同比下降1.6%。柬埔寨内陆水系主要包括湄公河、洞里萨河和巴萨河，雨季总长度约 为1750公里，旱季缩减为580公里。全国有7个主要河运港口，包括金边港、 磅湛码头、桔井码头、上丁码头、奈良码头、磅清扬码头和重涅码头。2013年1月，由中国提供优惠资金支持的金边港新建集装箱码头项目竣工，位 于金边以南约21公里的湄公河畔，码头长300米，宽22米，有2个500吨级 货轮泊位，设计年集装箱吞吐量12万个标准箱。

 5.5 电力

  据柬埔寨矿产与能源部统计，2020年，柬电力供应量达122.02亿度， 同比增长6.3%。在柬埔寨部分城市和大部分农村地区，电力供应质量仍不 稳定，无法保证24小时供电。柬埔寨供电价格较高，电价约为0.15-0.2美元/千瓦时。柬埔寨政府正在制定电力中期规划，通过建设大型火电及天然气厂实 现能源供应多元化，减少对石油的依赖性，降低发电成本，计划开发所有 具备潜力的水电站。